峡江地处赣中腹地，位于吉安市北部，东北邻新干县，南毗永丰、吉水，西靠吉安县，北、西北与新干县、新余市接壤。因巴邱镇玉峡两岸群峰夹赣水，江面狭窄而得名。南北长约39.5公里，位于北纬2727′50″至2745′20″之间，东西宽约64.5公里，位于东经11453′21″至11531′57″之间。全县总面积1297.8平方公里。赣江由南向北在腹地穿流而过，将峡江分为河东河西两部分，2004年7月建成的峡江赣江大桥将河东河西连为一体。县治于1997年7月1日由巴邱镇迁往水边镇，北距省会南昌147公里，南至吉安市74公里，西北离新余75公里，是全县政治、经济、文化中心。赣粤高速公路、105国道、京九铁路、赣江水道4条水陆交通大动脉纵横县境南北，交通十分便捷。人民政府驻水边镇百花社区百花路8号，电话区号0796，邮政编码331409。
江县县城规划，东起京九铁路，北至郑家湾，西始玉笥山山脚，南至工业南路以南100米。规划划定水边镇城市规划区面积为3142.35公顷，其中城市建设用地面积为992.87公顷。
峡江县位于赣江中下游，地处江西省中部。除接受吉安市的辐射和吸引之外，还深受南昌市、新余市的双重辐射和吸引。峡江与南昌、新余两市之间有着联系频繁的作用流，其主要表现在各种经济社会联系：农产品供应、生资提供、金融来往、信息沟通、旅游休闲等等。充分利用三角经济协作优势，增加峡江与吉安、新余、南昌产业、经济、社会发展的关联性，提升峡江所在地域的战略地位，提高和增强城市知名度和吸引力。
105国道、赣粤高速、京九铁路在峡江绕行，对发展峡江边贸市场、扩大流通、搞活经济十分有利。通过便捷的交通，峡江依托其独特的区位优势，增强区域经济关联度，使其区位优势潜能得以充分发挥，从而进一步推动地区经济社会的发展。